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Marvell presenta en Málaga su nueva generación de conexiones ópticas de 2 nanómetros pensadas para centros de datos de inteligencia artificial, mientras los analistas se reparten entre el optimismo y la cautela.
Un inversor particular compara las dos grandes apuestas de la IA: baja AMD de "mantener" a "vender" por su elevada valoración y mantiene el "comprar" en Oracle, mucho más barata sobre beneficios. El mercado, por su parte, no elige: le gustan las dos.
El crudo cede terreno y devuelve algo de aire a las grandes tecnológicas, mientras el mercado espera novedades en el frente entre Estados Unidos y China y sigue pendiente del conflicto con Irán.
Dell anuncia el XPS Googlebook, un portátil premium de 13 pulgadas con procesador Snapdragon X Elite y el primero de su gama XPS pensado para funcionar con la inteligencia artificial Gemini de Google.
Micron publica resultados el 30 de septiembre tras subir un 255% en el año, mientras Nvidia avanza algo más de un 19%. Las dos tienen la máxima recomendación de compra, pero juegan en partes muy distintas del negocio de la IA y el potencial que les ven los analistas no es el mismo.
El analista Alex Haissl, de Rothschild Redburn, arranca la cobertura de las dos 'neocloud' cotizadas con recomendación de vender y precios objetivo que anticipan caídas del 33,6% en CoreWeave y del 62,4% en Nebius.
Los informes sobre una posible alianza entre Intel y SK Hynix para producir chips de memoria en Estados Unidos disparan a ambas acciones, aunque ninguna confirma planes concretos. Zacks compara las dos historias: recuperación frente a crecimiento barato.
MindWalk despliega en producción el modelo abierto OpenFold3 junto a AMD y Vultr, con una inferencia de anticuerpo-antígeno unas cinco veces más rápida, para escalar su plataforma ReefIQ.
Morgan Stanley eleva ligeramente su precio objetivo para Dell Technologies, de 499 a 511 dólares, aunque mantiene su recomendación neutral y confiesa que prefiere a HPE de cara a la próxima fase del ciclo.
Los futuros de Wall Street suben antes de la apertura impulsados por el petróleo y los bonos a la baja, un renovado apetito por la inteligencia artificial y un bitcoin en máximos desde enero. La semana trae resultados de Costco, el evento de Meta y la cumbre Trump-Xi.
La cumbre entre Trump y Xi en Washington puede mover desde los pedidos de Boeing a los permisos de chips de Nvidia. Repasamos qué se juega cada sector en la cita.
CXMT arranca la producción en masa de su quinta generación de DRAM, con un 50% más de chips por oblea, y abre la pregunta de hasta dónde puede apretar a los gigantes Micron y SK Hynix.
Un analista defiende que la 'IA soberana' se está convirtiendo en el foso defensivo de Palantir: permite a empresas y gobiernos usar inteligencia artificial sin regalar los datos que les hacen únicos. Los resultados y los contratos acompañan, pero la valoración sigue siendo exigente.
Un comprador de opciones 'call' sobre NVIDIA con vencimiento semanal logró un beneficio del 113% en la misma sesión, aprovechando una subida de apenas el 1% en la acción. Así funciona el apalancamiento de las opciones.
Las grandes compañías de semiconductores arrancan la semana con subidas. Intel lidera las ganancias por un acuerdo de empaquetado óptico, Nvidia se apoya en las palabras de Jensen Huang y AMD en la fuerte demanda de sus productos para centros de datos.
Rothschild Redburn estrena cobertura sobre CoreWeave con recomendación de venta y un precio objetivo un 34% por debajo del actual, mientras que sobre IREN arranca con una postura neutral. El motivo: los mismos riesgos, pero distinto precio.
El banco de inversión baja su precio objetivo para Credo Technology de 290 a 245 dólares por la caída de valoración de todo el sector, pero mantiene su recomendación de compra y ve positivo el negocio tras los últimos resultados.
Morgan Stanley eleva su precio objetivo sobre Marvell de 246 a 268 dólares y anticipa un día del inversor con cifras ambiciosas: 40.000 millones de ingresos para 2030 y Google como gran fuente de crecimiento.
New Era Energy & Digital firma con una filial de Vistra un contrato de suministro eléctrico a 20 años para la primera fase de su macrocentro de datos en el Permian Basin. El acuerdo le asegura la energía que necesita para arrancar, aunque no llegará hasta 2027.
NVIDIA respaldará el crecimiento de la flota de camiones eléctricos y autónomos de la empresa sueca Einride, que ya opera cientos de vehículos para grandes clientes de logística y aspira a llegar a los 2.000 en 2028.
Las tres grandes acciones de chips de memoria arrancan la semana con subidas apoyadas en el récord de exportaciones de semiconductores de Corea del Sur y en la calma del petróleo. De fondo, la amenaza china de CXMT y la gran cita del 30 de septiembre: los resultados de Micron.
Nvidia busca un nuevo catalizador para atacar máximos históricos y todo apunta a la cumbre entre Trump y Xi Jinping de esta semana. La clave está en si se relajan las restricciones para vender chips a clientes chinos.
Micron ha presentado el primer módulo DDR5 de 512 GB pensado para centros de datos de IA, un producto que ni Samsung ni SK Hynix igualan todavía. La compañía acumula un año extraordinario y sus contratos con clientes empiezan a cambiar su fama de valores puramente cíclicos.
El fondo ARK Innovation de Cathie Wood recorta en dos de sus tecnológicas favoritas, Palantir y AMD, y mete unos 3,35 millones de dólares en la empresa de taxis aéreos eléctricos Archer Aviation.
Las bolsas americanas apuntan a una apertura al alza mientras el crudo cede y el mercado digiere avances en la relación entre Washington y Pekín. La sesión mezcla chips, IA y medios, cada uno con su propio motor.
El banco de inversión arranca la cobertura de Nebius con recomendación de venta: cree que el mercado del crédito está avisando de riesgos que la bolsa prefiere ignorar y que los 'neoclouds' cotizan con beneficios y valoraciones inflados.
La firma británica Rothschild & Co Redburn empieza a seguir a CoreWeave con recomendación de venta y un precio objetivo de 54 dólares, convencida de que el mercado de crédito está avisando de riesgos que la bolsa ignora.
Lumentum llevará a ECOC 2026, en Málaga, un módulo láser DWDM de ocho longitudes de onda en formato ELSFP pensado para aplicaciones OCI MSA: más capacidad óptica en el mismo espacio para los centros de datos de inteligencia artificial.
El último informe de Nvidia revela una exposición máxima de 108.500 millones de dólares en avales ligados a la infraestructura de IA, incluidos 105.000 millones por un proyecto de OpenAI en Ohio. No es deuda, pero cambia la naturaleza de sus ingresos futuros.
El consejero delegado de Nvidia, Jensen Huang, rechaza los relatos apocalípticos sobre la inteligencia artificial y los tacha de «irresponsables», en pleno debate mundial sobre los riesgos de la tecnología.
Marvell Technology enseñará en la conferencia ECOC 2026 unas demostraciones de interconexión óptica fabricada en 2 nanómetros que la compañía presenta como las primeras del sector, un paso más en la carrera por conectar los chips que mueven la inteligencia artificial.
La china CXMT ya fabrica en serie su quinta generación de DRAM, con un 50% más de chips por oblea. El movimiento presiona a Micron y SK Hynix en memoria convencional, aunque de momento su negocio estrella, la HBM para IA, queda fuera del radio de acción.
Goldman Sachs señala que el auge de los semiconductores va a llenar de efectivo las arcas de las compañías coreanas, y el optimismo por la inteligencia artificial arrastra al alza a todo el sector en Europa y Asia.
El índice coreano arranca la semana con subidas superiores al 1% y alcanza los 7.000 puntos, impulsado por Samsung Electronics y SK Hynix, que entre ambos pesan cerca de la mitad del índice. La esperada cumbre entre Trump y Xi y la caída del petróleo sostienen el ánimo, aunque Oriente Medio sigue siendo un riesgo abierto.
El fondo cuantitativo de Cliff Asness reduce un 36% su posición en Sandisk tras el rally del año y mueve ficha en CoreWeave, la 'nube' especializada en GPUs que acumula un 33% de caída en doce meses.
El consejero delegado de Nvidia, Jensen Huang, sostiene que los jefes de los grandes laboratorios de IA no buscan más leyes, sino librarse de las que ya existen, y tacha de irresponsable asustar con la tecnología.
El pulso entre los procesadores de AMD y la memoria de SK Hynix define dos formas muy distintas de invertir en inteligencia artificial: crecimiento caro frente a un negocio cíclico y muy barato sobre el papel.
Trump llama a Jensen Huang en pleno directo para decir que "los robots no van a dominar el mundo", mientras los propios clientes de Nvidia piden justo lo contrario: más regulación. El jefe de la empresa más valiosa del mundo gana peso en la Casa Blanca.
La china CXMT ya fabrica en serie su quinta plataforma de memoria DRAM, con más chips por oblea y chips móviles de 24 gigabits, y dice estar cerca del nivel de los líderes mundiales del sector.
Arm diseña chips con márgenes de lujo y SK Hynix fabrica la memoria que necesitan los servidores de IA. Comparamos sus números, sus riesgos y una valoración que no se parecen en nada.